創(chuàng)想三維(03388)于2026年5月20日至5月26日招股，該公司擬全球發(fā)售7342.76萬(wàn)股H股(視乎超額配股權(quán)行使與否而定)，其中香港發(fā)售占10%(可予重新分配及視乎超額配股權(quán)行使與否而定)，國(guó)際發(fā)售占90%(可予重新分配)，另有15%超額配股權(quán)。發(fā)售價(jià)將為每股發(fā)售股份18.80港元，每手150股，預(yù)期H股將于2026年5月29日在聯(lián)交所開始買賣。
公司是全球消費(fèi)（883434）級(jí)3d打?。?85537）產(chǎn)品及服務(wù)提供商。公司的產(chǎn)品及服務(wù)主要包括：3D?打印機(jī)、3d打?。?85537）耗材、3D掃描儀、激光雕刻機(jī)、配件及其他，以及通過(guò)創(chuàng)想云(公司專注于3d打?。?85537）內(nèi)容的平臺(tái))提供的各類服務(wù)。此外，公司于2025年8月推出Nexbie，一個(gè)專注于3D創(chuàng)意成品的海外電商平臺(tái)。
公司于2025年錄得虧損凈額人民幣1.824億元，而2024年則錄得凈利潤(rùn)人民幣?8870萬(wàn)元，主要由于于2025年的其他虧損╱收益凈額中確認(rèn)向首次公開發(fā)售前投資者發(fā)行股份及派付股息人民幣2.403億元，于2025年產(chǎn)生上市開支人民幣1910萬(wàn)元，及以股份為基礎(chǔ)的薪酬開支由2024年的人民幣830萬(wàn)元增加至2025年的人民幣1540萬(wàn)元。此外，公司于2025年的虧損凈額進(jìn)一步受到公司業(yè)務(wù)持續(xù)擴(kuò)張的影響，導(dǎo)致銷售及營(yíng)銷開支大幅增加人民幣1.871億元(特別是支付予第三方電商平臺(tái)、社交媒體及搜索引擎的營(yíng)銷及廣告開支，以及KOL合作費(fèi))，以支持公司持續(xù)的品牌推廣及營(yíng)銷活動(dòng)，包括為公司的3D掃描儀、激光雕刻機(jī)及擴(kuò)展Piocreate?3d打印（885537）機(jī)系列以及轉(zhuǎn)向內(nèi)部KOL業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)而開展的推廣及營(yíng)銷活動(dòng);及研發(fā)開支因研發(fā)人員及相關(guān)薪金增加而增加人民幣7320萬(wàn)元。
公司已與泰康人壽、中信興業(yè)國(guó)際、CPE?Greater?China、Martis?Fund、博約基金、GBAHIL、Apex、Oasis?Fund、Jump?Trading、Polymer、鼎鑫證券、Colloway、Seven?Grand、ICSA及Optimas?Capital訂立基石投資協(xié)議，據(jù)此，基石投資者已同意在遵守若干條件的情況下，按發(fā)售價(jià)認(rèn)購(gòu)或促使其指定實(shí)體認(rèn)購(gòu)可購(gòu)入的發(fā)售股份有關(guān)數(shù)目(向下調(diào)整至最接近每手150?股H股的完整買賣單位)，總金額約為8800萬(wàn)美元。
假設(shè)超額配股權(quán)未獲行使，且按發(fā)售價(jià)每股18.8港元計(jì)算，公司預(yù)計(jì)在扣除就全球發(fā)售應(yīng)付的包銷傭金和估計(jì)開支后，將收到全球發(fā)售所得款項(xiàng)凈額約12.72億港元(相當(dāng)于約人民幣11.13億元)。根據(jù)公司的戰(zhàn)略，公司擬按約30.0%的所得款項(xiàng)凈額預(yù)計(jì)將用于公司的研發(fā)投資，以加強(qiáng)技術(shù)能力，支持長(zhǎng)期創(chuàng)新并維持公司在全球消費(fèi)（883434）級(jí)3d打?。?85537）行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力。約25.0%的所得款項(xiàng)凈額預(yù)計(jì)將用于公司的海外用戶營(yíng)運(yùn);約25.0%的所得款項(xiàng)凈額預(yù)計(jì)將用于全球品牌推廣及銷售渠道開發(fā)。約10.0%的所得款項(xiàng)凈額預(yù)計(jì)將用于尋求與公司的業(yè)務(wù)互補(bǔ)并符合公司戰(zhàn)略的戰(zhàn)略性合作關(guān)系、投資或收購(gòu)。約10.0%的所得款項(xiàng)凈額預(yù)計(jì)將用作營(yíng)運(yùn)資金及一般公司用途。
