5月19日，瑞銀（UBS）發(fā)表報(bào)告指，在博通（AVGO）(AVGO.US)將來自Anthropic的訂單從全機(jī)架轉(zhuǎn)換為更標(biāo)準(zhǔn)的特殊應(yīng)用集成電路（885756）(ASIC)安排(目前約為原先預(yù)期收入的25%，但利潤率顯著提高)后，該行正在調(diào)整其預(yù)測(cè)并上調(diào)目標(biāo)價(jià)。凈影響是將Anthropic在2026及27日歷年的貢獻(xiàn)從約210億及230億美元，分別下調(diào)至約80億及220億美元，下調(diào)主要集中在較早的爬坡階段。
該行對(duì)博通（AVGO）2027財(cái)年的人工智能（885728）收入預(yù)測(cè)從約1450億美元小幅下調(diào)至約1330億美元，2027財(cái)年每股盈利預(yù)測(cè)微降至21.14美元。展望未來，該行認(rèn)為博通（AVGO）未來幾季的業(yè)績很容易超越市場(chǎng)預(yù)期，其可能指引的收入將遠(yuǎn)高于市場(chǎng)約220億美元的水平，該行預(yù)測(cè)其第三財(cái)季的AI相關(guān)收入為136億美元。該行注意到過去幾個(gè)月半導(dǎo)體板塊的廣泛上漲已推高了同業(yè)估值，基于同業(yè)估值，該行將博通（AVGO）目標(biāo)價(jià)從475美元上調(diào)至490美元，評(píng)級(jí)“買入”。
